머니레터

이 글은 2026-03-24 시장을 분석한 글입니다. 중동 전쟁 발발로 촉발된 유가 폭등과 유동성 경색이 한국 증시를 글로벌 ATM으로 전락시켰으나, 역설적으로 이는 AI 전력망 인프라(CPO, 고다층 기판)와 국가 안보 차원의 재생에너지(ESS) 패러다임 전환을 강제하는 강력한 구조적 주도주 탄생의 방아쇠가 되었습니다.

이 글은 2026-03-23 시장을 분석한 글입니다. 트럼프의 이란 타격 최후통첩과 1,510원을 돌파한 환율 쇼크가 스태그플레이션 공포를 부르며 글로벌 증시를 짓누르고 있습니다. 그러나 빅테크의 750조 원 AI 인프라 강행 돌파와 코스닥 바이오 쏠림 현상은 극단적 공포 속에서도 새로운 부의 이동 경로를 명확히 제시하고 있습니다. 1. 2026-03-23 시장 분석 오늘 시장을 관통하는 4가지 핵심 지표는 다음과 같습니다. … 더 읽기

이 글은 2026-03-19 시장을 분석한 글입니다. 중동 확전과 매파적 FOMC의 여파로 브렌트유 107달러, 원/달러 환율 1,500원 선이 동시에 붕괴되었습니다. 극단적 매크로 공포 속에서도 빅테크의 AI 인프라 자본 이동은 가속화되며 시장을 양분하고 있습니다. 거시적 스태그플레이션 공포와 피지컬 AI 혁명이 빚어낸 자본 이동의 인과관계를 해부합니다.

이 글은 2026-03-18 시장을 분석한 글입니다. 중동 확전으로 유가 100달러 임계점이 위협받는 가운데, 빅테크의 대규모 해고와 AI 인프라 자본 이동이 시장을 양분하고 있습니다. 거시적 스태그플레이션 공포와 피지컬 AI 혁명이 빚어낸 거대한 자본 이동의 인과관계를 해부합니다.

이 글은 2026-03-17 시장을 분석한 글입니다. 원/달러 환율 1,500원 위협과 미국의 호르무즈 파병 압박이라는 거시적 공포 속에서도, 코스피 5,695선 돌파를 이끈 대형 반도체·자동차주의 약진과 AI 인프라 확장이 시장의 멱살을 잡고 끌어올리는 극단적 양극화 장세입니다.

이 글은 2026-03-16 시장을 분석한 글입니다. 유가 100달러 돌파와 호르무즈 실질적 봉쇄로 매크로 불확실성이 극에 달했습니다. 그러나 자본은 패닉에 빠지지 않고 메모리 반도체와 액티브 ETF 등 철저한 실적 기반의 알파(Alpha) 수익처로 거대한 대이동을 시작했습니다. 1. 2026-03-16 시장 분석 오늘의 핵심 지표 1.1 하르그섬과 푸자이라의 동시 타격: 글로벌 원유 동맥 경화 미국이 이란 원유 수출의 90%를 … 더 읽기

이 글은 2026-03-13 시장을 분석한 글입니다. 브렌트유 100달러 돌파가 촉발한 고금리 장기화가 2.5조 달러 규모의 사모 대출 시장을 타격하고 있습니다. 매크로 공포 속에서도 자본은 AI 전력난과 에너지 안보를 해결할 ‘물리적 인프라(원전·전력망)’로 압축 회귀 중입니다.

이 글은 2026-03-12 시장을 분석한 글입니다. 유가 90달러 위협과 국채 금리 급등 속에서도, 역대급 자사주 소각(21조 원) 모멘텀과 AI 광통신 인프라 투자가 한국 증시의 하방을 강력하게 지지하고 있습니다. 극심한 변동성을 기회로 바꾸는 정밀한 바벨 전략이 필수적인 구간입니다.

이 글은 2026-03-10 시장을 분석한 글입니다. 호르무즈 해협 봉쇄 공포로 120달러를 터치한 유가가 트럼프 미국 대통령의 선제적 종전 시사로 급락했습니다. 극단적 공포가 걷힌 시장에서 스마트 머니는 단순한 안도감을 넘어, AI 반도체의 구조적 병목 해소와 중동 전력망의 넥스트 인프라 재건이라는 명확한 성장 궤적으로 자본을 맹렬히 이동시키고 있습니다.

이 글은 2026-03-09 시장을 분석한 글입니다. 중동 원유 저장고의 물리적 포화가 글로벌 스태그플레이션을 본격적으로 촉발했습니다. 110달러의 초고유가가 만들어낸 공포의 절정 속에서, 국가적 에너지 안보를 사수한 K-방산의 헷징 능력과 막강한 자본력으로 AI 인프라를 독식하는 반도체 및 빅테크 1등 기업으로의 극단적인 자금 쏠림에 주목해야 할 시점입니다.